天助自助者、得用户者得天下！

作者：于照野

编辑：梦阳

风品：蓝海 沈禾

来源：铑财——铑财研究院

2022，对新能源车企是不平常的一年。

据中国汽车工业协会数据，全年我国汽车销量2686．4万辆，同比增长2．1％；新能源汽车则呈爆发式增长，销量超680万辆，同比增长93．4％，市占率提至25．6％，逐步进入全面市场化拓展期。

赛道喧嚣的同时，水大鱼大亦不乏洗牌变局。

特斯拉股价暴跌，让马斯克成史上“首位身家缩水2000亿美元”的人；蔚小理交付了新车型，零跑港股上市，曾边缘化的哪吒销量异军突起，昔日四小龙、被吐槽“危马”的威马欲借壳搏命；华为以问界、阿维塔之名高调造车，比亚迪超特斯拉夺得销冠、长城、吉利、长安、广汽等传统车企更像商量好了似的，重磅加码新能源、转型力度前所未有……

趋势而言，3060双碳目标驱动下，新能源汽车进入行业主场已是大势。另一厢，随着2023年财政补贴退场，行业不再能野蛮生长，往期销量透支的虚假繁荣走向终结。真刀真枪肉搏中，市场驱动、核心实力比拼的逻辑转换正在发生。

显然，作为近几年来“幸存”的风口赛道，新能源造车从不缺话题。大浪淘沙中回首2022，有哪些关键热词呢？

01

灵魂变量

智能化黄金期磨刀

智能化升级，不得不提。

华创证券曾预测，汽车行业正经历电动化、智能化变革。2021年全球新能源车渗透率8．4％，与2006年智能机渗透率相似，产品形态上也从机械时代、电子时代逐步向智能化时代发展，有望开启黄金十年。

2022年，黄金周期真的来了。

以三杰蔚小理为例，即可窥见智能化的潮头所向。

作为智能化的忠实拥趸，2022年9月小鹏上新G9，基于X－EEA 3．0电子电气架构打造；

蔚来在新车切换到NT2．0平台后，智能化水平亦有补足，搭载由4颗英伟达Orin X芯片支持的ADAM计算平台，以及包涵激光雷达、800万像素摄像头等33个高性能感知硬件的AUILA超感系统等；

理想的智能驾驶能力，更堪称一次自我跃迁。计算平台全部升级至大算力芯片，并引入激光雷达……

当然，默契升级的同时，硝烟从未止息。明处，车企们纷纷特色磨刀；暗处，伺机而动的跨界者生态赋能、以图带来系统性颠覆。

比如科技大厂华为的跑步入场，为赛道注入新的“灵魂”变量。

在任正非再三强调的“不造车”理念下，华为能做些什么？

华为智能汽车解决方案BU CEO余承东直言：“在整个新能源赛道里面，华为不可能什么都做，我们在做华为擅长的领域，尤其智能化是华为可以带来独特价值。”

有多独特？

以搭载华为智能系统、完成飞升式成长的AITO问界为例，产品设计层面上，华为负责全栈式智能化解决方案，向合作方提供智能驾驶、智能座舱、智能电动、智能网联、智能车云，以及传感器＋集成式热管理系统等全套智能化部件。

同时，华为还派出了工业设计团队和软件团队，深度参与开发；在产业链和质量管理上，华为介入全面质量管控；在服务方面，华为利用自身能源网络体系，将AITO充电网络覆盖至全国300多个城市。

体统生态加持下，AITO推出业内首个实现全场景智慧互联的车型，补齐了移动出行最后一环。

不仅是赛力斯，奇瑞汽车、江淮汽车、北汽极狐也都是华为合作的“座上宾”。凭借智能化“灵魂”武器，华为开疆拓土、朋友圈日益丰满，江湖地位不可小视。

再如高调入场、2021年宣布造车的小米集团，雷军喊出“小米自动驾驶2024年进入行业第一阵营”口号。

补足后发短板，“金手指”同样是智能化。据悉，小米选择自研为主，投资为辅；自动驾驶领域首期投入33亿元研发费用，已组建超500人规模的研发团队，2022年底预计突破600人，全栈算法均将自研。

能否复制华为神话？

看看小米强势生态链，有期许；看看小米手机的高端创新短板，有挑战。

可以肯定的是，红海拼杀、技术升维，智能进化已是新老从业者下半场争夺排位的主牌，甚至弯道超车的必备杀招。

02

分化加速

销量、业绩变阵

由此，头部势力快速分化，是2022年新能源江湖的另一看点。

2021年，小鹏以9．8万辆的年销量占据榜首，蔚来、理想紧随其后，年累计销量分别达到9．1万辆、9万辆。

2022年，新势力第二梯队强势崛起，重组江湖排位。比如“名不见经传”的哪吒汽车，以15．21万辆问鼎全年销冠，二三名理想、蔚来分别为13．32万辆和12．25万辆。小鹏汽车、零跑汽车则以12．08万辆和11．12万辆位列四五。

逆袭逻辑在哪？

答案是，更低价格。哪吒V车系售价均低于10万元，哪吒U车系售价区间则在10万－15万元左右，以价换量自然优势不小，但也让销冠成色打些折扣。

不是所有品牌都像哪吒一般幸运。比如威马，2022堪称彻底掉队的一年，作为曾经的新势力前四其全年只卖了约3万辆车。上市输血又一再卡壳，让外界不乏担忧，好在2023开年的借壳上市消息，让各方为之一振，能否终达夙愿、否极泰来？

相比之下、零跑汽车在乱战中跑过了生死线，2022年9月成功登陆港交所。只是股价不振、持续破发，也意味着价值自证仍在路上。

昔日王者蔚小理，依然保持着一定“体面”，可销量目标的“未完成”、陡然增加的亏额，亦折射出赛道分化进入深水区。

蔚来汽车订立的2022年15万辆的销量目标本就相对低调，最终完成率约82％；理想汽车17万辆的目标，年销完成率78％；确保年销25万辆、冲击30万辆的小鹏汽车信心够足，完成率却最差，仅为48％。

2022年前三度，蔚来汽车收入332．05亿元，同比增长26．56％；净亏86．51亿元，同比扩大4．3倍；小鹏营收217．15亿元，同比增长74．67％；净亏67．78亿元，同比扩大89．54％；理想营收276．37亿元，同比增长68．63％，归属母公司净亏22．69亿元，同比扩大267．79％。

“违和”的是，2022堪称蔚小理“放卫星”之年，均不缺明星新品。

蔚来NT2．0平台的三款新车ET7、ET5、ES7问世，总裁秦力洪豪言ET5一年内销量将超越宝马3系；

小鹏汽车新车G9，则将小鹏价格拉到35万元以上，何小鹏宣称G9是“50万以内最好的SUV”；

理想汽车更堪称推新开挂、套娃战术，发布了从L9、L8一直到L6的系列新车。李想放话称理想L9是500万以内最好的家用SUV，哪怕是和库里南相比；

……

产品升级之态，无需累言。可光有口气、自信还是不够的，结合上述销量、业绩，三剑客的新旧交替、扩容进击仍在较劲时刻。

比如小鹏汽车。由于新品G9的价格配置过于复杂，引来一片割韭菜质疑，企业不得不在新车上市不久就降价，重新调整定价。

何止是价格，2022年末小鹏、理想汽车均启动了企业组织结构调整，蔚来也在考虑寻求变革，以为接下来的洗牌竞争做准备。

战场格局远未定型。2022年销冠哪吒汽车，年末12月销量为7，795辆，环比暴跌超48％。低价战略是否失效？

看看补贴退潮后，近日多家厂商的一轮涨价潮，特斯拉的再次逆势降价、降维打击，分化或还有加剧之态。

中国乘用车产业联盟秘书长张秀阳认为，2023年国内将有超100款新能源汽车上市，市场竞争烈度会超过以往，新势力的格局和座次还将迎来数轮冲击和改变。