智能电动汽车概念股涨势喜人，但是电动汽车市场还是龟背上的兔子。5G手机的例子已经说明，苹果就是专制各种先发制人

文／Rene

Canalys刚刚发布最新出货量统计数据，苹果重回第一。距离上次，已经时隔两年。

统计数据显示，苹果以全球出货量8180万台占据约23％市场份额，位居第一，三星、小米、vivo和OPPO紧随其后。

日前，苹果发布的季度财报早有预兆。库克在电话会议上亦难掩感慨，“我们创下了1114亿美元的季度营收纪录，每类产品都实现了两位数增长，每个区域也都创下了新的营收纪录。”

市场份额曾一步步被华为抢夺，2019年Q3开始跌破50％市占比，秋季新机依然采用4G基带芯片，落后华米OV，苹果创新能力曾深受质疑。

随后中国疫情爆发，Q2供应链危机出现，Q3全球疫情下需求急速下降，到Q4因产能偏紧产品发布延期，不断延宕下苹果却终实现了逆势增长，其中之艰难可想而知。

备受期待的Apple Car，库克也给出回应，但如何解读，见仁见智。

01． 供应短缺将不成问题，硬件市场还将增长

在疫情、供应侧偏紧、美国和西欧关闭多家门店等多方因素影响下，苹果实现季度大涨，库克神乎其技的商业操作赢得了华尔街的一致赞许，CNBC、财富等多家媒体用“杰作”、“全垒打”来形容苹果在该季度取得的傲人成绩。

像是一次重大实验，苹果在新财年第一季度取得的逆势增长暗含诸多信息，为智能手机市场出货量是否下滑、供应短缺如何解决等问题提供了参考。

多方预测，2021年将是手机厂商们竞争更为激烈的一年，供应短缺则直接关乎手机厂商的市场布局。供应链侧曾有消息透露，小米、OV一度为了抢占芯片资源加高出价。

市场增长遭遇供应侧短缺，苹果似乎并不认为这是问题。“发布iPhone 12就已经遇到供应管制，我们通过谨慎定价和分开发布机型来弱化产能紧张带来的影响——发布会后四个星期推出两款，七个星期后再推两款，路很陡很难走，所幸市场表现非常好。”

按照库克推测，供需将会到今年第三季度得到平衡，而在此之前他将调整产品的发售周期，以此最大化利益。“在我看来，目前iPhone12系列产品销售周期仍然处于早期阶段，后期表现会更好。”

对于疫情后的市场预期，库克在电话会议上也表现出了不同于常人的乐观，他指出硬件产品市场存在可见的增长空间。此前不久，vivo高级副总裁倪旭东也提出了相似的看法，他认为智能手机整体出货量下降之说其实是一则“狼来了”的故事，目前手机市场仍然存有可见的上涨空间。

与倪旭东不谋而合，库克提到，此季度iPhone换机潮超出预期的表现已经证明，苹果智能手机市场存在巨大的增长空间，这一市场预测也同样适用于Mac、iPad和可穿戴设备等移动终端。

“苹果用户群体数已经达到新高，但是我们的新产品仍然在吸引许多新老用户。目前可见的是，还有许多新兴市场存在净空，如印度，硬件产品市场还在增长。而随着生态的成熟，我们也将拥有更多服务收入。”

02 ．iPhone增长强劲，5G是潜在动力

如苹果首席财务官Luca在电话会议中所特别指出，iPhone是苹果本季度业绩超出内部预期的主要原因之一，其中在中国市场的表现格外出色。

根据财报，在2021财年的一季度，iPhone为公司贡献的收入高达656亿美元，占比近59％。其中，在中国市场的销售上涨了57％。

显而易见，在中国智能手机市场的销量恢复是支撑苹果此次业绩超出预期的关键因素，5G成为此次新款iPhone大卖的关键推手，也让苹果借此重回中国市场的主赛道。库克在电话会议中指出，“中国新老用户换机数量均在这个季度有所增长，尤其是老用户换机数量的增长，创下季度增幅纪录，或因为5G。”

华为的加速离场为苹果留下了巨大的市场空间。剥离荣耀后，华为正在让出的高端智能手机市场被小米、OV等一众“觊觎”，甚至在2020年小米连续发布了两款旗舰，以及vivo也加速发布了搭载5nm芯片的中端旗舰vivo X60系列，均是为了打开高端市场的突破口。

但目前来看，被华为、苹果占据的高端市场，依然是小米、OV们难以攻破的高地。这也意味着，华为退出市场后，苹果将成为其高端市场份额的最大受惠者。

按照此前中金公司的预测，华为和新荣耀在2021年合计发布手机约1亿部，同比下降超50％，预示苹果的出货量在中国市场还有进一步增长的潜力。

03． 生态仍是核心壁垒，库克回应造车

试图挖出此次增长的真实原因，华尔街的分析师们众口不一。有分析认为这是iPhone 12和Mac因为重大更新带来的产品升级“超级周期”所致，另有说法指向疫情的数字经济影响，中国市场对其业绩的推动、包括2020年上半年收购的近20家公司，均被认为是促进增长的关键因素。

在库克看来，升级、数字经济、中国市场的突出表现以及收购带来的业绩贡献均属于锦上添花，核心在于硬件产品和服务的双向驱动效应。“我们始终喜欢探索硬件、软件和服务交叉带来的‘魔术’效应，不会低估产品本身对用户的吸引力。”

自研处理器和系统、推出M1芯片和自研5G基带芯片等，苹果一直以来在软硬件融合、生态打造上领先业界。国内除了华为之外，小米、vivo等尽管在今年发布的新机中已经表现出明显的“软硬件融合”努力——如小米推出小米11时同步推出新系统，以及vivo与三星合作开发处理器并带来自研的OriginOS系统，但依然与苹果存有可见的差距。

率先推出5G手机带来的暂时领先依然敌不过苹果生态对用户的巨大吸引力，此次苹果硬件、服务双增长是有力证明。

“数字服务、App Store、云服务和音乐服务有显著增长，硬件、软件和服务的深度集成为此打下坚实基础，也为我们带来了158亿美元的服务营收。”值得注意的是，服务营收占净利润过半比重。

库克透露，他已经在加大力度推动服务进展，如刚刚在网上发布了4－5个新的服务，也在重建App Store的应用生态。

对于业界盛传的Apple Car传闻，库克的回应依然暧昧：我们喜欢做硬件、软件和服务结合在一起的事情，但它要是个足够大的市场。

汽车市场够大吗？特斯拉就是一面镜子，市值看似很大，但销量仍然嫌小……苹果可能还是要等到市场规模足够大才会进入。

一直以来，苹果新车上市日期在传闻中飘忽不定，此前有媒体报道是今年年底，路透社则指出要到2024年。

尽管财报中疑似硬件支出增加，以及库克给出“肯定”态度，这似乎依然不能代表苹果汽车会很快面世。如《智物》此前在《Apple Car要来？没那么快……》一文中给出的分析，苹果造的车还要再等等，三年或是一个好的时间节点。